AUD/USD Berusaha Menguat Melampaui 0,7040, IMP AS dan Inflasi Australia Menjadi Sorotan

• AUD/USD berjuang untuk terus naik di atas resistensi terdekat di 0,7040.
• Reserve Bank of Australia mungkin akan melanjutkan kebijakan moneter ketatnya meskipun ada kontraksi dalam aktivitas ekonomi.
• Federal Reserve kemungkinan besar akan memperlambat laju pengetatan kebijakan menjadi 25 bp di tengah melemahnya inflasi.
• AUD/USD diharapkan akan melanjutkan momentum kenaikannya secara luas karena osilator momentum mendukung Dolar Australia.

AUD/USD telah merasakan minat jual saat mencoba melampaui resistensi terdekat di 0,7040 di sesi Asia. Aset AUD/USD mengalami kenaikan setelah rilis data awal IMP Australia (Jan)  S&P yang suram di awal sesi Tokyo. Selain itu, pemulihan Indeks Dolar AS (DXY) telah memicu volatilitas pada aset AUD/USD.

Indeks Dolar AS telah pulih setelah turun mendekati 101,50. Indeks USD telah memperbarui level tertinggi hari ini di 101,61 karena investor kembali mendukung aset safe haven di tengah penurunan permintaan obligasi pemerintah AS. Imbal hasil obligasi pemerintah AS bertenor 10 tahun telah mendapatkan kembali resistensi kritis di 3,52%. Sementara itu, S&P500 futures bertujuan untuk memulihkan penurunan pagi mereka. Indeks 500 saham berjangka AS menyaksikan minat beli yang signifikan pada hari Senin di tengah meningkatnya peluang perlambatan lebih lanjut dalam laju pengetatan kebijakan oleh Federal Reserve (Fed).

IMP Manufaktur Australia Memangkas Penurunan Selama Tujuh Bulan Berturut-turut

Menurut IMP awal (Januari) S&P, IMP Manufaktur Australia telah terpangkas secara berturut-turut selama tujuh bulan menjadi 49,8 sementara pasar mengharapkan ekspansi ke 50,3. Selain itu, IMP Jasa telah turun tajam ke 48,3 dari konsensus 49,7. Kenaikan suku bunga oleh Reserve Bank of Australia (RBA) dalam perjuangannya melawan inflasi yang membandel menyebabkan kontraksi pada aktivitas ekonomi. Tidak adanya uang yang mudah bagi perusahaan untuk melaksanakan rencana investasi dan ekspansi serta permintaan ekonomi yang suram telah memangkas skala kegiatan ekonomi.

Kegiatan ekonomi Australia dapat pulih ke depan karena Tiongkok berada di jalur pemulihan sekarang setelah membongkar pembatasan karantina yang terinspirasi oleh COVID. Menurut catatan dari JPMorgan, ekonomi Australia dapat menjadi penerima manfaat yang tidak sedikit dari diakhirinya kebijakan tanpa COVID di Tiongkok selama dua tahun ke depan. Selain itu, pembukaan kembali Tiongkok dapat meningkatkan ekonomi Australia sebesar 1%.

Investor Menunggu Inflasi Australia untuk Mendapatkan Petunjuk Lebih Lanjut

Pekan ini, investor akan sangat fokus pada rilis data Indeks Harga Konsumen (IHK) Australia untuk kuartal keempat CY2022, yang dijadwalkan pada hari Rabu. Menurut perkiraan, IHK tahunan diperkirakan akan meningkat lebih lanjut menjadi 7,5% dari rilis sebelumnya sebesar 7,3%. Sementara inflasi bulanan terlihat meningkat tajam di 7,7% dari rilis sebelumnya di 7,3%.

Rilis data inflasi Australia yang tidak berubah atau lebih tinggi dari yang diantisipasi dapat memaksa Gubernur Reserve Bank of Australia, Philip Lowe, untuk menaikkan suku bunga acuan lebih lanjut. Perlu dicatat bahwa Reserve Bank of Australia terus menaikkan suku bunga untuk memangkas inflasi, namun, harga energi terus menerus merusak seluruh rencana tersebut.

Menteri Keuangan Australia Jim Chalmers mengatakan bahwa bagian terburuk dari krisis inflasi negara tersebut telah berakhir. Ia percaya bahwa "Perekonomian Australia akan mulai sedikit melunak tahun ini dan hal ini merupakan konsekuensi yang tak terelakkan dari kenaikan suku bunga dan perlambatan ekonomi global."

Federal Reserve akan Memangkas Laju Kebijakan Restriktif Lebih Lanjut

Beberapa katalis yang dimiliki oleh Amerika Serikat menunjukkan bahwa inflasi semakin melemah. Perusahaan-perusahaan telah dipaksa untuk melepaskan lebih sedikit kesempatan kerja karena Indeks Harga Produsen (IHP) yang lebih rendah di tengah proyeksi ekonomi yang suram. Selain itu, Menteri Keuangan AS Janet Yellen mengatakan pada hari Senin bahwa secara keseluruhan, ia memiliki "perasaan yang baik bahwa inflasi akan turun." Hal ini semakin mempercepat peluang kenaikan suku bunga sebesar 25 basis poin (bp) oleh Federal Reserve (Fed) pada pertemuan kebijakan moneter bulan Februari.

Menurut perangkat CME FedWatch, peluang kenaikan suku bunga sebesar 50 bp telah menghilang secara signifikan. Lebih dari 98% peluang mendukung kenaikan suku bunga sebesar 25 bp oleh ketua Federal Reserve Jerome Powell. Perlu dicatat bahwa Federal Reserve telah memangkas skala kenaikan suku bunga setelah empat kali kenaikan suku bunga 75 bps berturut-turut menjadi 50 bp pada pertemuan kebijakan moneter bulan Desember.

Prospek Teknikal AUD/USD

AUD/USD bergerak menuju level tertinggi lima bulan yang diplot dari level tertinggi 18 Januari di 0,7064 pada grafik per jam. Aset AUD/USD menunjukkan pemulihan bentuk V dari level terendah 19 Januari di sekitar 0,6875, yang memberikan keyakinan bahwa momentum bullish hadir dalam tren saat ini. Exponential Moving Average (EMA) 20 periode di sekitar 0,7020 secara konstan memberikan perlindungan pada Dolar Australia.

Selain itu, Relative Strength Index (RSI) (14) berosilasi dalam kisaran bullish 60,00-80,00, yang mengindikasikan bahwa momentum kenaikan cukup solid.